MarketHits: piețele de obligațiuni rămân în centrul atenției.

28/9/2023

MarketHits: piețele de obligațiuni rămân în centrul atenției.

Comments

Read Now

Header Market Hits Blog 2023 www.MacroTraders.ro JOI Picture

Salutare, MacRo Traders!

☕ Cele mai interesante titluri din această dimineață de JOI - 28.09.2023

Speakerii de azi: Enria, McCaul, De Cos de la ECB; Hauser și Green de la BOE; Powell, Golsbee, Cook și Barking de la FED;
Atenție la: GDP Growth Rate și Pending Home Sales din US; Unemployment Rate și Interest Rate Decision din MX;
Rezumatul Sesiunii Americane: DXY a depășit maximul ultimelor 10 luni, iar indicii au fost amestecați.

PBOC a stabilit rata de referință pentru USD/CNY la 7.1798 (față de estimarea Reuters la 7.3239).
Tranzacționarea acțiunilor de la dezvoltatorul imobiliar chinez cu probleme, Evergrande, a fost suspendată în HK.
PMI-urile Chinei pentru Septembrie vor fi publicate în timpul vacanței lungi din weekend.
Ministrul de Finanțe al Japoniei, Suzuki, a spus că este important ca monedele să se miște într-o manieră stabilă.
Randamentul JGB-ului pe 10-ani a atins cel mai ridicat nivel din Septembrie 2013.
Intervenția BOJ pentru a susține JPY ar putea primi un impuls din sentimentul de ”Risk-Off”.

Vânzările cu amănuntul din Australia au crescut cu +0.2% m/m (față de +0.3% anterior).
Încrederea afacerilor din Noua Zeelandă din Septembrie s-a îmbunătățit față de August.
Producția de mașini y/y din Marea Britanie a scăzut în August, întrerupând o serie de creștere de șase luni.
Producătorii de automobile sud-coreeni Hyundai și Kia au rechemat 3,3 milioane de vehicule în SUA.
Casa Albă a enumerat 4 riscuri pentru economia Americii: posibila oprire a guvernului, reluarea datoriilor studențești, ratele mai mari ale dobânzii și greva Unions Auto Workers.

Dictatorul nord-coreean Kim a spus despre creșterea producției de arme nucleare că este o sarcină urgentă.
Nomura a crescut prognoza PIB-ului din China (da, a crescut).
BoA a spus că se așteaptă la o depășire pozitivă în datele de profit ale Chinei.
Goldman Sachs a spus că probabilitatea unei închideri a guvernului SUA este acum de 90%.
UBS a declarat că și-a redus ținta de sfârșit de an pentru EUR/USD la 1.06 (de la 1.12).

Prețul petrolului a continuat să crească în timpul sesiunii Asiatice.

Nu au existat știri proaspăte, doar flow-ul cererii în creștere, aprovizionarea fiind oprită și stocurile în scădere, el a continuat să susțină prețul.

În timpul sesiunii, atenția a fost concentrată asupra datelor vânzărilor cu amănuntul din Australia pentru luna August, care au fost sub așteptări. Vânzările au crescut cu 0.2% m/m (0.3% a fost consensul) și doar 1.5% y/y.

AUD și NZD au crescut față de USD în timpul sesiunii, deoarece revenirea lor de la sfârșitul după-amiezii din SUA a persistat.

USD/JPY a revenit spre 149.30 și se află lângă minimul zilei.

Banca Populară Chineză a continuat să țină de CNY (implicit și CNH) să nu mai scadă prea mult în valoare. Estimarea modelată pentru rata medie a fost peste 7.32, dar PBoC a stabilit din nou USD/CNY-ul puțin peste cifra mare de la 7.17. Diferența a fost de peste 1440 de pips, aceasta fiind o nouă divergență record.

China va fi în vacanță începând de Vineri, 29 Septembrie 2023, până săptămâna viitoare.

Prăbușirea obligațiunilor (creșterea yield-urilor) este ceea ce generează sentimentul mai larg al pieței în acest moment.

Lucrurile par din nou mai calme în dimineața sesiunii Europene, dar când ajungem la tranzacționarea cu SUA, lucrurile încep să se încălzească cu adevărat. Până acum, în această săptămână, vânzarea de obligațiuni a avut loc odată ce Wall Street-ul a intrat în luptă.

Astăzi, s-ar putea să fie din nou aceeași situație.

În mare, USD a beneficiat de pe urma acestui lucru, EUR/USD scăzând până la 1.0500 pentru prima dată din Ianuarie. Între timp, USD/JPY încă-și strânge forță pentru o împingere spre 150.00, în ciuda temerilor de intervenție, deși mișcarea a fost una lentă și graduală.

Pe alte piețe, aurul a cedat și el, presiunii randamentelor mai mari și a ajuns pe la 1.875 USD - cel mai scăzut nivel din Martie.

Deocamdată, randamentele pe 10-ani în SUA se apropie de 4.61% și sunt ușor în creștere pe măsură ce intrăm în sesiunea Europeană... Dar dacă vânzarea obligațiunilor continuă mai târziu în SUA și yield-urile cresc și mai mult, acest lucru va continua să aibă ramificații pentru tranzacțiile valutare și de risc din această săptămână.

Referitor la portofoliul de tranzacționare, am marcat profitul pe GBP/USD - vezi motivul în a treia poză, de mai jos.
În rest, respectăm planul stabilit la Market Briefing, împreună cu membrii Traders Club.

$ă fie-n IBAN!

Accesează resursele comunității Traders Club România, AICI... sau AICI.

Categoria "Diverse"

Prima pagină de la The Wall Street Journal